Какво НЯМА да се промени?

Когато мислим за инвестиции на фондовата борса, често се опитваме да предвидим какво ще се промени – нови технологии, нови индустрии и глобални тенденции, които изобщо като цяло няма как да ни помогнат да бъдем добри дългосрочни инвеститори в бизнеси, а могат само да ни разсеят по магистралата, по която сме поели. Все ще ни карат да се отбиваме тук и там и така само ще се бавим :).

Кой бил президент, какво щял да направи, какви ще са последствията от това? Колко дълг коя държава имала, коя нямала, лихви високи, лихви ниски, война тук, война там… всичко това се е случвало преди, ще се случва и занапред.

И ако базираме нашите бъдещи инвестиции на бъдещето, което ще произлезе от тези събития, то това означава, че ние сме пророци, можем да предвиждаме бъдещето, нали? Нали? Браво на нас!

Обаче истината е, че бъдещето никой не може да го предвиди. Спомнете си преди 4-5 години какво се говореше, а то какво стана 🙂 Нали щеше да е 300 долара за барел петрола? Нали Европа щеше без газ да остава на тъмно и на студено. Нали това, нали онова… всички тези минали събития ни показват, че ние де факто няма как да знаем какво ще стане и ако се фокусираме върху това да се мъчим да нацелим даден сектор или индустрия, защото някой във фейсбук професор си е изпял песента по темата, това не е добре за нашите инвестиции. Колко от вас губят пари като са инвестирали в ресурсните компании и фондове например? Много, нали?

Но какво ще стане обаче, ако вместо да се фокусираме върху това, което ще се променя, се фокусираме върху това, което няма да се промени? Именно тази идея е заложена в думите на Джеф Безос:

“Когато планирам дългосрочно, аз се питам не какво ще се промени след 10 години, а какво няма да се промени. Ако знаем, че нещо ще бъде важно в бъдеще, можем да вложим всичките си усилия в него и това ще ни донесе успех.”

Тази философия може преспокойно да се приложи и към инвестициите. Нека сега набързо разгледаме какво НЯМА да се промени след 10 години 🙂

Хората ще продължат да потребяват храни и напитки

Храната е основна човешка нужда. И населението се увеличава, тоест тази нужда ще се засилва. Въпреки напредъка в технологиите и промените в начина на живот, хората винаги ще имат нужда от храни и напитки.

Компании като Coca-Cola и Pepsi например доминират на пазара на безалкохолни напитки от десетилетия. Както виждаме, продават, печелят, раздават дивиденти и покачват цената си. И съотвено ние печелим от това.

Вижте Уорън Бъфет докъде я докара с Кока Кола 🙂 Но сега да не вземете да купувате, не за това давам този пример, но това са само 2 компании и когато анализираме и други и видим, че си заслужава да инвестираме на моментната им цена, т.е. че са подценени, ами просто можем да действаме.

И също е важно да отбележим, че големите компании, те затова са толкова големи, защото се адаптират, вкарват нови продукти, диверсифицират бизнесите си и съответно отговарят на потребителското търсене и големите компании винаги ще са тези, които ще правят най-много пари в този сектор.

Тези компании доказано за десетилетия назад не са правили нищо друго освен да натрупват парите за своите акционери, да им раздават дивиденти, да ги увеличават и така да правят инвеститорите богати.

Самият Бъфет взима по над 700 милиона дивиденти от Кока Кола на година, а е инвестирал 1 милиард към края на 80-те и нищо друго не е правил. Това е 70% на година доходност спрямо първоначалната инвестиция. Дотам да я докараме, нали 🙂

Хората ще продължат да се грижат за здравето си

Здравето винаги ще бъде приоритет и с увеличаващото се и застаряващо население, както хората живеят повече, ще има нужда от повече лекарства, няма как, виждаме за какво става въпрос, никой не може да го оспори, лекарствата за възрастния човек са наравно с храната. Както трябва да яде, така трябва и хапове да гълта, иначе просто няма да е добре здравословно.

Големите healthcare компании затова са станали толкова големи и съществуват от 100 години и повече, като например Johnson & Johnson, Pfizer и други големи, които се сетим. И когато са на добра цена, те няма как да не са добра инвестиция. Повечето стабилни големи такива компании дават добри дивиденти и ги увеличават всяка година.

И определено инвестициите в здравния сектор предоставят възможности за растеж, тъй като търсенето на медицински услуги и лекарства ще нараства, но предлагат и стабилност.

Като излезе някоя иновативна по-малка компания, големите играчи я гълтат, така стават толкова големи с времето. Важно е да не забравяме това, защото колкото и конкуренция да има в този сектор, някои неща няма да се променят, така работи бизнесът просто.

Хората ще продължат да общуват и да използват технологии

Технологиите вече са неизменна част от нашето ежедневие. Мислите ли, че можете да живеете без интернет и социални мрежи? Може да си мислите и да казвате, че можете, но реално не можете 🙂

Технологиите се развиват бързо, но базовата нужда от комуникация и информация ще остане същата. Компании като Apple, Microsoft и Google ще останат ключови играчи според мен и когато са на добри цени, както бяха през 2022-ра, няма много какво да му мисли човек.

Работата е там, че инвестиция в такива големи компании ни дава хем възможност за растеж, хем и някаква стабилност, защото именно тези компании диктуват пазара. Apple например диктува пазара на смартфони. Ако нямаше айфони, нямаше да има други смартфони сигурно.

Google, youtube, amazon, не спират да се развиват, microsoft също, това са компании с изградени екосистеми, без които светът няма да е същият, работата, интеракцията между нас няма да е същата. Да, може да има и конкуренция, но то винаги има, във всеки сектор и индустрия вече. И когато добра компания е на добра цена, действаме.

Помните ли META как беше паднала със 75% 🙂 Голяма промоция беше! Ами Amazon, ами Google? Ами Apple? Добра година за инвеститорите в стойност беше 2022-ра…

Тези бизнеси не спират да се развиват. Както съм писал статии и съм правил видеа многократно преди, адаптивността към условията е присъща за всички тези големи гиганти. Преди 20 години Apple правеше пари от съвсем друго нещо, нямаше айфони.

Преди 5-10 години NVIDIA беше компания за видео карти за игри. Сега снабдява целия свят с AI чипове. Amazon стартира като онлайн книжарница, вижте какво представлява сега. Google беше само една търсачка, вижте какво представлява сега. Примерите са безброй и доказват едно – добрите бизнеси, които искатд а се развиват и да предоставят вс епо-качествени продукти и услуги, те вървят нагоре.

Фокусирането върху нещата, които няма да се променят, според мен е отлична стратегия за дългосрочно инвестиране. Да намериш и оцениш такива бизнеси, вместо да гониш следващата TESLA или следващата NVIDIA, е може би едно от най-умните неща, които можеш да направиш с парите си.

Ако следваме този подход, можем да се възползваме от стабилността и потенциала за дългосрочен растеж, като същевременно минимизираме риска, свързан с краткосрочните пазарни колебания, защото тези колебания са само възможности за още по-добри инвестиции.

Споделяйте долу в коментарите какво според вас няма да се промени за следващите 10 години! 🙂