В тази статия ще обърнем внимание на една голяма фирма, която управлява активи за над 9 трилиона долара. Това е най-големият фонд мениджър в света, който притежава значителен процент от всяка една голяма компания, за която се сетите. Това е част 1 от поредица от няколко части, в които ще обърнем внимание на най-големите финансови институции от този тип.
И истината е, че тези институции стават все по-големи и по-големи, управляват все повече и повече пари, навлезли са отдавна и в пенсионната система и къде ще му излезе краят не се знае. Принципно, подобни дружества, управляващи богатствата на толкова много хора, инвестират дългосрочно и голямото им дялово участие в публично търгуваните компании означава стабилност, просто, защото те не продават или ако го правят, то е в малки размери, за да купят нещо друго.
Вместо това, те акумулират все повече и повече собственост, като по този начин движението на цената на самия актив се забавя, т.е. забавя се волатилността му и най-вече до голяма степен големи спадове няма как да се очакват, освен ако разбира се не решат да сринат дадена компания, като разпродадат голям процент от дяловете.
Това не е невъзможно да се случи, но изглежда нелогично и всъщност е доста малко вероятно. Но все пак, когато голяма част от контролът е централизиран между една, две или три институции, ами трябва да го имаме предвид и да не си затваряме очите и да не бъдем като коне с капаци, а да приемем реално как стоят нещата, защото това може да ни помогне да вземем истински информирано инвестиционно решение.
Съдържание
BlackRock – фонд мениджър номер 1 в света
Blackrock е най-големият фонд мениджър в света с активи под управление за над 9 ТРИЛИОНА ДОЛАРА!
Ето и портфолиото им с най-големите позиции. Общо взето притежават доста голям дял от всяка една голяма компания, която се сетите.
Кои са всъщност Blackrock? Как са започнали и през какво са преминали, за да бъдат номер 1 днес?
BlackRock е водеща глобална корпорация за управление на инвестиции, която играе значителна роля във финансовата индустрия.
Основаване и ранни години (1988-1994):
BlackRock е основана през 1988 г. от група предприемачи, включително Лари Финк, Робърт С. Капито, Сюзън Вагнер, Бен Голуб, Хю Фратер, Ралф Шлосщайн и Кийт Андерсън. Компанията възниква като част от Blackstone Group, фирма за частни капиталови инвестиции и финансови консултации. Първоначално BlackRock се фокусира върху управлението на активи с фиксиран доход и предоставянето на решения за управление на риска за институционални клиенти.
Независимост и растеж (1995-1998):
През 1994 г. BlackRock става независима фирма, прекъсвайки връзките си с Blackstone Group. Под ръководството на Лари Финк като председател и главен изпълнителен директор, компанията разширява своите инвестиционни предложения, съответно и клиентска база. Впускат се в управление на акции и алтернативни инвестиционни продукти, привличайки повече институционални инвеститори, както и retail инвеститори, т.е. такива като мен и вас, частни инвеститори, обикновени такива :).
Придобиване на Barclays Global Investors (2009):
Един от ключовите моменти в историята на BlackRock настъпва през 2009 г., когато придобива Barclays Global Investors за 13,5 милиарда долара. Това придобиване значително подсилива активите под управление (Assets Under Management) на BlackRock и позиционира компанията като най-големия мениджър на активи в световен мащаб. Сделката също поставя началото и на марката iShares, която в момента е водещ доставчик на борсово търгувани фондове (ETF-и).
Влияние в глобалните финанси:
Размерът и влиянието на BlackRock им спечелват репутацията на една от най-мощните финансови институции в световен мащаб. Огромната сума на активите под управление, заедно с ролята в управлението на инвестиции за големи пенсионни фондове, държавни инвестиционни фондове и други институционални клиенти, правят Blackrock много важен играч в оформянето на глобалните финансови пазари и корпоративното управление.
Какво притежава Blackrock?
ТОП 10 активите в портфолиото на Blackrock:
Това е извадка от 13-f отчета на Blackrock от whalewisdom.com. Обърнете внимание на най-дясната колона, която съм оградил в червено. Тя показва собствеността на Blackrock в дадената компания.
Какво може да ни направи впечатление? Това е фактът, че Blackrock притежава значителен процент от всяка една добре известна публично търгувана компания. И този процент се увеличава. И още веднъж, това е само Blackrock. В следващите статии ще разгледаме и другите големи фирми в тази сфера и тогава, когато съберем тези проценти, ще видим какво се оказва накрая 🙂
Ето тук може да проследите пълния списък с активите на Blackrock: https://whalewisdom.com/filer/blackrock-inc#tabholdings_tab_link
Това, което можем да отчетем като абсолютен факт отново и което всъщност някои анализатори изтъкват като проблем е, че Blackrock, както и другите подобни фондове, притежават значителен дял от конкурентни компании в различни индустрии, т.е. те имат интерес всичко да върви нагоре, а не само определена компания или сектор.
Акциите на Blackrock
Компанията е публично листната на NYSE и ние можем да си закупим акции от всеки брокер. Хубавото при Blackrock e, че изплащат дивиденти и ги увеличават всяка година с около 12% средно за последните 10 години. Тикър символът е BLK.
За последните 10 години компанията връща по 9.73% на година само в цената, без да броим дивидентите. Това е добре, пазарна възвръщаемост близка до тази на S&P 500, но не по-голяма от нея.
Лично аз знаете, че не инвестирам в банки и финансови институции, тъй като няма как да им определя справедливата цена, не съм се научил още да го правя и причината да не съм се научил е, защото не искам, не представляват интерес за мен тези компании, поне засега 🙂
Но фактите са си факти и както вече споменах, перспективите за развитието на Blackrock са големи и това е нормално, виждаме го, случва се и ако някой иска да бъде част от тази покачваща стойността си компания, може да го направи като закупи нейни акции.
Blackrock е на борсата от 1999-та година и изплаща дивиденти от 2003-та година, т.е. вече 20 години. Ето една хубава графика, която показва ръста на дивидента за последните 10 години. 12% ръст на година, това са фактите. Да живеят дивидентите! 🙂
Това беше кратка история и бързо ревю на Blackrock. Надявам се статията да ви е била полезна и очаквайте следващите части, с другите големи фонд мениджъри, като накрая ще направим едно обобщение на цифрите, за да видим сумарно какво притежават тези компании или по-точно колко притежават от това, което и ние притежаваме. Да се плашим ли или да се радваме от това, което ще имаме като безспорни факти под формата на статистика и цифри? Ще отговорим и на тези въпроси.
***Представям ви най-детайлния видео курс за начинаещи инвеститори: “Как да инвестирам като нищо не разбирам?“. Този курс ви дава ключови основни знания за това как работи фондовата борса и активите, които се предлагат там. Ще разберете фундаментално всичко за инвестициите!
***Представям ви първата си книга: “Силата на Дивидентите”, която идва с видео курс и калкулатор. Това е един цялостен наръчник по инвестиране в дивидентни компании.
Aко искате да станете ПРО в инвестирането в активи и в инвестирането в стойност, то определено хвърлете едно око на продуктите и услугите, които предлагам. Те са изцяло практически насочени и вече работят за стотици хора в България, просто защото дават реални и работещи решения.
- Видео курс: Как да намираме подценени компании?
- Видео курс: Как да избираме дивидентни компании?
- Видео курс: Как да инвестираме в ETF?
- ИНВЕСТИРАЙ СAM – Цялостен курс по инвестиране
Angelov Dimitar Community е затвореното ни общество от инвеститори, където НЕ СЕ дават инвестиционни съвети и на дневна база с изцяло информационна цел анализираме различни инвестиционни възможности, имаме си платформа за анализ, която си е само наша и всеки може да допринесе за доразвиването на тази платформа, която дава всичко необходимо за един стойностен анализ на която и да е компания от фондовата борса.
Правим си срещи на живо всяка седмица в ZOOM, имаме запис на всички срещи, обучаваме се на различни теми, имаме workshop-ове, имаме тонове информация в нашия DISCORD сървър, готови портфолиа, тестваме различни стратегии на инвестиране с информационна и тестова цел.
Ако искате да се присъедините, със сигурност няма да съжалявате!
Цената на Angelov Dimitar Community ще е винаги подценена, бъдете сигурни в това!
Абонирай се за Angelov Dimitar Community – Абонамент
Ако имате въпроси относно услугите и продуктите, запишете си една безплатна 15 минутна информативна консултация с мен по телефона и ще обсъдим това, което ви интересува.
БЕЗПЛАТНА ИНФОРМАТИВНА КОНСУЛТАЦИЯ
Благодаря ви и до скоро!
